Nos primeiros dias de 2023, o dólar chegou a ser cotado a R$ 5,4799, porém, a moeda brasileira enfrenta um processo de valorização frente ao dólar, o que culminou em uma queda de mais de 9% no câmbio, que atinge R$ 4,7715 nesta quinta-feira (22).
Essa queda pode se intensificar ainda mais. Denys Wiese, estrategista de investimentos da EQI, menciona que alguns analistas estimam que a moeda mais utilizada no mundo possa chegar aos R$ 4,40.
Alexandre Viotto, co-head de banking da EQI Investimentos, cita, em sua coluna semanal, de que há espaço para o real chegar nos R$ 4,50.
Este cenário é possível pelos seguintes fatores: “o fiscal segue relativamente sob controle, as agências de risco melhoraram as perspectivas para a economia e o equilíbrio de forças em Brasília se somam para a ‘tempestade perfeita’ no câmbio. O BRL deve seguir, até segunda ordem, descendo de escada…“, explica Viotto.
Apesar desse movimento de valorização do real, é importante ressaltar que tradicionalmente o dólar tende a se sobrepor em relação à moeda brasileira.
Desde a implementação do Plano Real, em 30 de junho de 1994, quando o real tinha paridade com o dólar (ou seja, R$ 1 equivalia a US$ 1), o dólar teve uma valorização estimada de 377% em quase 30 anos, desconsiderando a inflação durante esse período.
O gráfico abaixo ilustra a flutuação do dólar nos últimos cinco anos em comparação com o Real:
Com o cenário atual de queda, há descontos nos ativos americanos para os brasileiros. Isso pode representar uma janela de oportunidade para ingressar no mercado dos Estados Unidos.
Diante dessa perspectiva, o portal EuQueroInvestir preparou um artigo para mostrar como investir em dólar.
Por que investir em dólar?
Para investir em dólar, não é necessário se deslocar aos Estados Unidos ou ir à casa de câmbio mais próxima para comprar dólar em espécie. Aliás, essa prática não é recomendada como forma de investimento.
Investir na moeda americana traz consigo diversos benefícios. Confira abaixo as principais vantagens:
Diversificação Geográfica
Uma das principais virtudes de investir em dólar é a oportunidade de diversificar geograficamente sua carteira de investimentos. Ao distribuir seus ativos em mais de um país, você reduz o risco relacionado a um único mercado e se beneficia das oportunidades oferecidas por diferentes economias.
A diversificação geográfica proporciona uma melhor proteção contra possíveis crises ou instabilidades em um país específico.
Acesso a empresas globais
Investir em dólar também oferece acesso a empresas globais renomadas. Você pode direcionar seus investimentos para as maiores marcas do mundo e empresas reconhecidas internacionalmente.
Moeda forte
A estratégia de investir em dólar envolve a exposição a uma moeda considerada forte em relação ao real. Ao alocar parte do seu patrimônio em dólar, você se protege contra a desvalorização da moeda local e, potencialmente, se beneficia de uma moeda mais estável e amplamente aceita internacionalmente.
Recebimento de dividendos
Ao investir em empresas estrangeiras, por exemplo, você pode ter a possibilidade de receber dividendos proporcionais às suas ações. Isso significa que, além do potencial de valorização do investimento, você também pode receber uma parte dos lucros gerados pelas empresas nas quais investiu.
Facilidade de investimento
Outra vantagem de investir em dólar é a facilidade do processo. Você pode realizar todas as operações por meio da sua corretora brasileira, sem a necessidade de abrir contas em instituições estrangeiras.
Além disso, existe a possibilidade de abrir uma conta internacional voltada para brasileiros, como a Avenue. Por meio dessa corretora, mesmo estando no Brasil, você consegue investir em diversos ativos americanos, como ações (Stocks), fundos imobiliários (REITs), títulos de renda fixa (Bonds), ETFs, entre outros.
Proteção contra o Risco-Brasil
Ao investir em dólar, você também se beneficia de uma proteção contra o risco-Brasil. Em momentos de incerteza política, econômica ou social no país, ter parte do seu patrimônio em uma moeda forte oferece um mecanismo de defesa. Isso ajuda a preservar o valor dos seus investimentos diante de turbulências domésticas, proporcionando maior segurança financeira.
Vale a pena comprar dólares em espécie para investir?
O primeiro ponto que vale destacar é que investir em dólar comprando em espécie não é uma estratégia recomendada por especialistas em finanças e investimentos. Essa prática é válida para quem vai viajar para o exterior, mas para investimentos, deve ser evitada.
O dólar em espécie possui um custo adicional em relação ao dólar comercial. Ao comprar em uma casa de câmbio, você estará adquirindo o dólar turismo e não o comercial, que é divulgado diariamente na mídia especializada em economia.
Consequentemente, estará sujeito a impostos, taxas e serviços de entrega das notas físicas, o que geralmente resulta em um valor do dólar em espécie mais elevado em comparação ao dólar comercial.
Além disso, a valorização de uma moeda em relação a outra é influenciada por diversos fatores macroeconômicos, como taxas de juros, inflação e balança comercial. Esses fatores são difíceis de prever e controlar, o que torna o investimento em moedas estrangeiras altamente especulativo e arriscado.
É fundamental também considerar o valor atual do dólar. Dependendo da flutuação da moeda, pode não ser vantajoso realizar transações em espécie. Portanto, o dólar em espécie é uma opção interessante para quem planeja uma viagem, mas não é a forma mais recomendada de investimento lucrativo.
Além dos fatores mencionados, é importante destacar que o próprio dólar sofre com processos inflacionários, assim como qualquer outra moeda. Isso significa que ele perde poder de compra ao longo do tempo. Ao guardar dólares em espécie por muitos anos, é necessário considerar a corrosão da inflação e descontá-la do ganho potencial na taxa de câmbio.
Outro aspecto a ser considerado é a segurança. Ter grandes quantias de dinheiro em espécie pode atrair a atenção de criminosos e há o risco de roubo ou perda. Todo o esforço de economia pode desaparecer em um instante.
Por fim, é importante ressaltar que a posse de moeda estrangeira em espécie precisa ser corretamente declarada no Imposto de Renda, a fim de evitar problemas com as autoridades fiscais, como a Receita Federal.
- Leia também: Como proteger os investimentos com dólar?
Como investir em dólar?
Agora que você conhece as vantagens de investir em dólar e que ter a moeda em espécie não é recomendado, vamos explorar quatro maneiras de lucrar com a principal moeda do mundo.
Fundos cambiais
Os fundos cambiais são uma opção interessante para investir em dólar ou outras moedas estrangeiras. Essa modalidade de fundo de investimento tem como objetivo aplicar em ativos relacionados a divisas internacionais, como o próprio dólar, o euro e outras.
Esses fundos podem ser considerados como uma proteção (hedge) para preservar o patrimônio do investidor diante das flutuações do mercado.
- Confira também: Smart Hedge: invista em ação, com capital protegido
Eles são recomendados para aqueles que planejam fazer uma viagem, realizar um curso no exterior ou precisam cumprir obrigações em moeda estrangeira, por exemplo.
Além de sua função de proteção, os fundos cambiais também oferecem a oportunidade de aproveitar as oscilações características desse mercado para obter retorno em sua carteira de investimentos.
No funcionamento dos fundos cambiais, assim como em qualquer outro fundo de investimento, há um gestor responsável por escolher e acompanhar os ativos que compõem a carteira. É importante ressaltar que o gestor não investe diretamente em moedas estrangeiras, mas pode optar por títulos referenciados, como contratos futuros, relacionados a essas moedas.
Outra característica fundamental dos fundos cambiais é que eles são classificados como fundos abertos, o que significa que os investidores podem fazer aportes e resgates a qualquer momento. Esse aspecto oferece maior flexibilidade para entrar e sair desses fundos, tornando o processo relativamente simples.
No entanto, é essencial considerar e compreender as regras específicas de cada fundo cambial antes de realizar qualquer movimentação.
ETFs
Outra maneira de investir em dólar é através de ETFs, que oferecem uma alternativa aos investidores. Os ETFs (Exchange-Traded Funds) são fundos negociados em bolsa que buscam replicar o desempenho de um índice específico, neste caso o dólar, permitindo que os investidores obtenham exposição a um determinado ativo ou setor de forma diversificada.
Existem diversos ETFs disponíveis no mercado que possibilitam investir em dólar. Vamos apresentar três deles: UUP, USDU e UDN.
UUP
O UUP (Invesco DB US Dollar Index Bullish Fund) é um ETF que procura acompanhar o desempenho do US Dollar Index. Esse índice é uma medida do valor do dólar americano em relação a uma cesta de seis principais moedas. O UUP investe em contratos futuros do Índice do Dólar Americano, proporcionando exposição à cesta de moedas subjacente.
USDU
O USDU (WisdomTree Bloomberg US Dollar Bullish Fund) é um ETF que acompanha o desempenho do dólar americano em relação a uma cesta de moedas de parceiros comerciais dos EUA. Ele segue o Bloomberg Dollar Total Return Index, que inclui o euro, o iene japonês, a libra esterlina, o dólar canadense, a coroa sueca e o franco suíço.
O USDU investe em títulos do Tesouro dos Estados Unidos de curto prazo e utiliza operações cambiais a termo para fornecer exposição à cesta de moedas subjacente.
UDN
Por outro lado, o UDN (Invesco DB US Dollar Index Bearish Fund) é um ETF que busca fornecer exposição inversa ao US Dollar Index. Isso significa que o UDN é projetado para se valorizar quando o dólar americano perde valor em relação à cesta de moedas incluída no índice.
Investir no UDN pode ser uma estratégia de proteção contra um dólar americano forte ou uma maneira de expressar uma visão pessimista sobre a economia dos EUA.
Ações no exterior
Também é possível investir em dólar por meio de ações americanas. Há diversas maneiras de fazer isso, sendo uma delas por meio dos BDRs (Brazilian Depositary Receipts), que permitem aos investidores adquirir recibos de ações de empresas estrangeiras listadas em mercados internacionais. Porém, é importante frisar que, via BDR, todo o investimento estará feito em reais.
Outra alternativa para investir diretamente em ações americanas é a Avenue. Ela é uma corretora brasileira que permite aos investidores negociar ações diretamente na bolsa de valores dos Estados Unidos.
Com a Avenue, os investidores têm acesso a milhares de empresas americanas, como Apple (AAPL34; APPL), Amazon (AMZO34; AMZN), Microsoft (MSFT34; MSFT), entre outras, e podem aproveitar as oportunidades de investimento oferecidas pelo mercado norte-americano.
Uma vantagem de investir em ações americanas com a Avenue é a possibilidade de receber dividendos em dólar. Muitas empresas nos Estados Unidos distribuem parte de seus lucros aos acionistas na forma de dividendos, o que pode ser uma fonte adicional de renda para os investidores.
Além das ações, a Avenue também permite investir em outros ativos dos Estados Unidos, como os REITs (Real Estate Investment Trusts), que são fundos imobiliários negociados em bolsa, e os Bonds, que são títulos de dívida emitidos pelo governo americano e por empresas.
- Leia também: Avenue Banking: entenda o cartão de débito
Mercado futuro
Por fim, é possível investir em dólar por meio do mercado futuro, principalmente para aqueles que desejam se expor às flutuações da moeda norte-americana. O mercado futuro é um segmento do mercado financeiro em que são negociados contratos que estabelecem a compra ou venda de determinado ativo em uma data futura, a um preço previamente acordado.
No caso do dólar, os contratos futuros permitem aos investidores especularem sobre a variação do preço da moeda em relação ao real. Por meio desses contratos, é possível assumir posições de compra (quando se espera que o preço do dólar suba) ou de venda (quando se espera que o preço do dólar caia), buscando obter lucros com as oscilações cambiais.
Vale destacar que o mercado futuro envolve riscos e requer conhecimento e acompanhamento constante das condições do mercado. A volatilidade do preço do dólar pode gerar grandes oportunidades de lucro, mas também expõe os investidores a possíveis perdas.
Portanto, é fundamental estudar e entender as características desse mercado antes de iniciar qualquer operação.
- Agora que você já sabe como investir em dólar, veja como ter uma assessoria de investimentos internacional de maneira fácil e sem burocracia.
