A JHSF Participações (JHSF3), líder no setor de alta renda, informou a celebração de um acordo vinculante para a estruturação de um veículo de investimento no montante aproximado de R$ 4,6 bilhões. A operação, sujeita a condições precedentes usuais, terá como objetivo a compra e venda de estoques, lotes e produtos imobiliários da companhia, incluindo empreendimentos nos renomados complexos Cidade Jardim e Boa Vista.
Entre os projetos envolvidos na transação estão Boa Vista Estates, Boa Vista Village, Reserva Cidade Jardim, São Paulo Surf Club Residences (fase 1) e Fazenda Santa Helena (fase 1). A JHSF3 continuará à frente do desenvolvimento de todos os empreendimentos, mantendo seu padrão de qualidade e excelência.
Segundo a companhia, a transação representa um marco para o mercado de capitais brasileiro, trazendo práticas alinhadas a mercados internacionais maduros. A conclusão da operação permitirá à JHSF contar com uma estrutura de capital mais dinâmica e moderna, viabilizando que projetos de incorporação atuais e futuros sejam conduzidos em parceria com investidores por meio de veículos específicos.
JHSF (JHSF3): maior captação da história em CRI
Em março, a JHSF informou a conclusão de sua 16ª emissão de debêntures simples, que servirão como lastro para a emissão de Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRI) no montante de R$ 937,5 milhões. A operação, realizada em parceria com a Opea Securitizadora, representa a maior captação desse tipo já feita pela companhia.
Inicialmente planejada para levantar R$ 750 milhões, a emissão atraiu forte demanda do mercado, atingindo 1,71 vezes o volume inicial, o que permitiu o acionamento do lote adicional de 25%, de acordo com a JHSF. O CRI foi estruturado em quatro séries, com um custo médio ponderado de 102,9% do CDI e prazo médio de 4,3 anos.
A operação faz parte da estratégia da JHSF de alongamento do perfil da dívida e redução do custo de capital, iniciada em 2024. Com essa nova captação, a empresa já levantou cerca de R$ 2,2 bilhões no mercado de capitais em menos de oito meses, reforçando sua posição financeira para futuros investimentos no setor imobiliário de alto padrão.
