Ao pensar na rentabilidade da sua carteira de longo prazo, possivelmente você já tenha se perguntado: afinal, o que é melhor? Previdência privada ou outros investimentos?
O primeiro passo é definir os seus objetivos financeiros. Por qual prazo você deseja manter o seu dinheiro aplicado? Se a finalidade for complementar a renda na aposentadoria, quanto você deseja receber quando chegar o momento? Há chances de você precisar sacar os recursos antes do vencimento? Essas são algumas das perguntas que você precisa responder para escolher o melhor tipo de investimento.
Previdência ou outros investimentos? Como escolher?
Antes de mais nada, é importante saber como funcionam os planos de previdência privada.
No Brasil, existem duas modalidades de previdência: o PGBL (Plano Gerador de Benefício Livre) e o VGBL (Vida Gerador de Benefício Livre). O PBGL é indicado para quem declara o IR no formulário completo e tem desconto na fonte. Isso porque a modalidade permite deduzir da base tributável até 12% das contribuições previdenciárias realizadas no ano.
Já para quem faz a declaração de IR simplificada, o VGBL acaba sendo mais vantajoso. Nesse sentido, ele não conta com o benefício fiscal das deduções, porém a incidência de IR nessa modalidade é somente sobre os rendimentos da aplicação.
A seguir, confira um comparativo entre as características da previdência privada e de três investimentos mais conservadores de renda fixa: CDBs, Tesouro Direto e LCI.
Previdência privada X CDB
Depois da poupança, possivelmente o CDB seja a modalidade mais popular de renda fixa. Esses títulos, emitidos por instituições financeiras, podem ser prefixados, pós-fixados ou híbridos (taxa pré e pós juntas) e podem ser negociados para o curto, médio e longo prazo.
Diferentemente dos fundos de previdência, o CDB possui a proteção do Fundo Garantidor de Crédito (FGC). Isso significa que, caso a instituição financeira tenha problemas de solvência, o investidor terá o ressarcimento de até R$ 250 mil em cada banco que tiver a aplicação, até o limite de R$ 1 milhão.
Por outro lado, os fundos de previdência oferecem mais diversificação, pois há diversos ativos que compõem o seu patrimônio. Além disso, os planos de previdência oferecem a possibilidade de você contratar uma renda futura, o que não existe no caso de um CDB.
Por fim, há também diferenças relativas à tributação dos dois investimentos. No caso do CDB, a alíquota mínima de IR é de 15% para aplicações superiores a 720 dias. Já na previdência, a tabela regressiva prevê alíquota mínima de 10%, a mais baixa do mercado.
- Leia também: Como funciona a tributação na previdência privada?
Previdência privada X Tesouro Direto
Da mesma forma que o CDB, os títulos do Tesouro Direto, podem ser prefixados, pós-fixados ou híbridos. Nesse último caso, a taxa pós-fixada segue o IPCA (Índice de Preços ao Consumidor Amplo), o índice oficial da inflação brasileira.
Em períodos de inflação alta, é aconselhável diversificar a carteira em ativos ligados aos índices de inflação. Nesse sentido, o Tesouro IPCA+ é uma boa opção, pois o seu rendimento acompanha a variação do índice inflacionário. Dessa forma, você garante que o dinheiro investido não perca valor por causa da alta dos preços.
Porém, existem fundos de previdência que possuem na sua composição títulos de renda fixa atrelados ao IPCA. Logo, a modalidade também acaba sendo interessante para proteger o patrimônio da inflação.
Outro ponto importante é que, dependendo da instituição ofertante, os fundos de previdência possuem gestão ativa. Na EQI Investimentos, por exemplo, existe uma equipe de especialistas em previdência que, além de selecionarem os ativos do fundo, fazem o seu acompanhamento periódico.
Segundo Allan Teixeira, head de previdência da EQI, os especialistas olham a carteira do cliente como um todo. Assim, conseguem entender e definir as melhores estratégias de alocação de recursos.
“Quando é preciso uma análise específica sobre a previdência, chamamos um especialista na área. Já o acompanhamento da carteira ficará sob responsabilidade do assessor de investimentos. Isso porque já fizemos o mapeamento da estratégia”, explica o gestor.
Previdência privada X LCI
As LCIs (Letras de Crédito Imobiliário) também são títulos emitidos por bancos para captação de recursos. No entanto, possuem a peculiaridade de investir esses recursos exclusivamente nas carteiras de crédito imobiliário das instituições financeiras.
Uma das grandes vantagens das LCIs é a isenção de Imposto de Renda. Dessa forma, ela acaba sendo mais rentável do que a maioria dos títulos conservadores de renda fixa.
No entanto, esse costuma ser um investimento de longo prazo. Embora o prazo de liquidez mínimo da LCI seja de 90 dias, é mais comum encontrar títulos com vencimentos bem mais longos.
Por outro lado, nos fundos de previdência pode-se fazer o resgate 60 dias após a aplicação. Além disso, esses fundos não precisam ser somente de longo prazo. Embora muitos desconheçam, também é possível utilizar a previdência com objetivos de curto e médio prazo.
- Quer conhecer mais sobre planos de previdência? Então preencha este formulário que um assessor da EQI Investimentos entrará em contato para mostrar as aplicações disponíveis!
